疯了,全球最大的滑稽

滑稽

大家好呀~我是周一准时更文的邵老。

关于这部分的东西邵老我想提前剧透,主要也就两点:一,高丽王;二,原油宝。

高丽王消息的还热乎着,而原油宝风波却冷淡了不少。

而促使邵老我再次去聊他们,无非就是我自个再次思考所引发的观点与两者的滑稽程度几乎相匹配。

真的,这俩是我4月份以来觉得最有意思的两条消息了。

遥想起邵老还没开始写文的时候,好像是在2015年1月份,瑞士的Y行突然宣布取消欧元/瑞郎汇率下限,而瑞士法郎短短三秒内暴涨30%。

这是创下了1970年以来最大的国际金融震荡,几乎就是金融市场的行星撞击地球事件。

当时全球持有瑞郎空头的投资者全部穿仓,对于这些负债最后绝大部分都是由外汇交易所承担,全球最大的外汇零售商福汇为此一度濒临破产。

这事拿到现在“原油宝事件”来看,是不是一下子就对比出来?

当然邵老我不是说外汇全券商他们就有多仁慈,而是当时根本无力对客户进行追债,最核心的一条就是外汇保证金低于了50%,他们并未触发平仓机制,在当时的所在的澳洲法律上这就是一条难以逾越的屏障。

而从那一天起,很多外汇券商平台都在官网上挂出声名说,外汇是高杆风险投资,其损失有可能会超过保证金。

而且当年的确也倒闭了不少券商。

所以我认为纵观金融历史,遇到这种突发事件,平台商之所以没有对客户追债是因为如果因追债致使客户出事故,其引来的纠纷是券商难以承受的。

让我们回到现在,我们不得不承认这次“原油宝事件”改变了金融历史。

好了,接下来让我聊一聊胖哥(你们知道是谁)。

上周之所以没有展开说,全因我在观察全网对此的管控程度。

目前来看是能聊,但咱们也不深入也不瞎判阴谋论。

如今快16天没见到胖哥了,但16天真的很长吗?但其实相对于他爸来说,真的小巫见大巫,当年他爸可是有上百天不露面的记录。

而且就他本人而言 ,也曾经21天、41天没有通过视频、照片露面。

21天不露面当时之所以没人讨论,是因为咱们在忙于抗疫。

不过咱们可以参考41天不露天的经历,也是从消失的10天开始各种“传闻”消息就浮头了!大伙是不是忽然发现跟这次很相近?

咱们就不讨论胖哥目前“可能出现”的状况,这些事就让子弹慢慢飞。

但更多我希望大伙要知道的是,胖哥所在的地极其封闭,掌握信息是很难的,更不用说胖哥本身的信息。

不要轻易相信你所“听”到的消息。

当时此地的前两任的信息,全球各大机构其实也是通过他们的调动情况、边境情况和当地机构人员进出情况等信息才能作出综合预判和预警。

目前邵老我的渠道唯二可确定:

为什么没有出席太阳节(这是啥大伙可以搜搜)活动?仅仅是因为疫情。

短期是否会有公开活动如果人没事,时间不会太久。

演变(二)

书接上一回,我们聊到了两种力量的纠缠。

而疫情爆发之后,其破坏力之强,必将深刻改变全球Z治经济生态。

之所以会下如此判断,是因为当下人们遭遇了一个自冷战结束以来近30年里都从未有过的困境:Z治、经济两种稳定基石同时出现问题,宏观环境已无托底力量。

今天要聊的第二个话题就是达能两种力量失去的时候,我们正面临至暗时刻。

与应对金融危机相比,这次疫情的国际合作的成效可谓乏善可陈。

WHO的工作说白了就是给出建议,因而恰如2008年的IMF无法独立解决金融危机一样,面对疫情的爆发也会显得手足无措。

所以此时人们才会再次寄望希望世界主要经济体能够像当年一样集体行动,带领咱们走出困境。

但遗憾的是,云会议除了带来新鲜感以外,并没有任何纲领性的共同声明。

各个庞然巨物的原则性分歧,让此次很难复制当年的高效与决断。

更加悲观的是,归咎于小红小蓝的打架,国际合作在长时间内都难以有向好发展的趋势。

这也意味着,寄希望于国际合作来为宏观环境发挥稳定基石的作用,在当下已经不太现实。

其次,受疫情冲击的影响,全球经济连结也已发生松动,反映出另一个稳定基石也出现问题。产业链的分工本是为了利用比较优势、节省生产成本,但疫情却暴露了这一做法的负面效应。

生产线的全球布局,导致只要其中一环出现断裂,整个链条都会遭受影响。更为讽刺的是,以往分工更为细致、经济合作更深入的产业,往往还更加脆弱,更容易受到外部冲击的影响。

咱们不难想象未来这一“教训”,不可避免地加速企业主动寻求回撤在全球的产业布局,以构建区域闭合完整的价值链体系。

邵老很害怕区域化逐步替代全球化,继而全球生产市场与消费市场引来深刻改变。

最核心的问题是,虽然逆全球化的趋势在几年前就已经出现(大统领功不可没),但若没有疫情冲击,企业会持续地追求全球化所带来的低成本与广大消费市场。

换句话说他们难以下决定花费高昂费用重建价值链。

正因如此,哪怕小蓝小红的打架,正因两者的经济联系也对过激Z治行为进行了纠正,这点是维持宏观环境稳定的一个关键点。

如今疫情却大大加速了逆全球化的进程,并带来了不可避免的、实际的经济脱离,而这又会让某些人的行为更加无所顾虑。

所以,邵老我的观点是把当下形式与1930年代的大萧条进行类比,一点也不过分,此时悲观些一点问题都没有。

现如今两种稳定基石的同时缺位,将不可避免地让我们步入至暗时刻。

未来将如何走?大伙请尽情期待下一篇,这里容邵老卖个关子。

小心谨慎

周一的走势和上周五走势完全不搭,今天银行股带领金融股全线全攻,当然这也和近期银行股下跌较多调整到位有关,保险股的上涨是基于业绩比预期的要好,证券股当然是周末传出的建投股权化转的预期想象力,整体金融股成为支撑股指的重要一环。

但越到这种时候越要谨慎,特别像银行这种板块的拉升一旦停止进入调整,那么就会对指数产生较大的冲击,继而影响一些跟风的弱势个股反弹。

大伙别冲动,现在的指数失真程度很严重。

特别是分时的黄白线分化明显,就算北向今日持续流入,越是在这种分歧点,越是要小心谨慎!今天有银行茅台在这些顶着,切莫不要等银行股力使完了再后悔。

还有要小心突发的黑天鹅!

接下来四个交易日又有假期效应,所以还是要控制仓位,机会只在一小部分个股当中,大部分恐怕不会理想,控制住手很重要!

(摘自微信公众号:陆家嘴邵老板)


随机文章:

发表评论

您的电子邮箱地址不会被公开。